有一次，佛陀在摩竭陀國遊化，住在王舍城東邊、菴婆羅村北邊的毘陀山因陀娑羅窟中。
這一天，天帝釋想起了佛陀，發現佛陀正住在因陀娑羅窟中，於是，就邀集了一群三十三天的天眾，以及他的一位名叫「般遮翼」的樂神，一同去見佛陀。一群天眾就這樣來到了毘陀山，毘陀山因諸天眾的群集，而發出了異常的光亮，附近村落的民眾不明所以，以為發生了火燒山，十分恐懼。然而，此時的天帝釋，卻反而怕打擾了佛陀的清修，不敢貿然前往佛陀安住的山洞，只派遣樂神般遮翼先行接近山洞，以彈奏美妙的音樂，想來取悅佛陀，同時作為通報。樂神般遮翼來到了山洞外面，選了一首歌詞裡有佛、法、僧的歌曲彈唱起來。佛陀知道樂神的來意，表示了願意見天帝釋以及諸天眾的善意，於是，天帝釋與諸天眾就魚貫地進入山洞，一一向佛陀問訊頂禮。
天帝釋一番閒話過去與佛陀見面的情誼後，佛陀就將話題引入，請天帝釋就心中的疑惑發問。於是，天帝釋就問道：
「是什麼原因，致使天、人、阿修羅、乾闥婆、羅剎以及其他眾生，心中雖然希望能和諧安詳，沒有敵對怨仇、刀杖相向，無瞋恨心地過日子，然而實際上卻都沒有辦法呢？」
佛陀說：「是啊，帝釋！那是因為眾生貪嫉、慳吝的緣故。」
「是啊，世尊！是啊，善逝！是啊，大仙人！您說的很對，您的回答解除了我先前的疑惑。但，眾生為何會有嫉與慳呢？怎樣才能無嫉、無慳呢？」
「帝釋！嫉、慳是因為愛憎而起，以愛憎為源。有愛憎時，就有嫉與慳，當愛憎滅時，嫉與慳就消失了。」
「確實是這樣啊，世尊！但眾生的愛憎心又是怎樣生起來的呢？根源在哪裡？怎樣才能滅除呢？」
「帝釋！愛憎是因為有欲望，以欲望為源。有欲望時，就有愛憎，當欲望滅時，愛憎就消失了。」
「確實是這樣啊，世尊！但眾生的欲望又是怎樣生起來的呢？根源在哪裡？怎樣才能滅除呢？」
「帝釋！欲望是來自於憶想懷念，以憶想懷念為源。有憶想懷念時，就有欲望，當憶想懷念滅時，欲望就消失了。」
「確實是這樣啊，世尊！但眾生的憶想懷念又是怎樣生起來的呢？根源在哪裡？怎樣才能滅除呢？」
「帝釋！憶想懷念是因為顛倒妄想，以顛倒妄想為源。當眾生胡思妄想時，就會生起憶想懷念，當不再胡思妄想時，憶想懷念就消失了。所以，如果不胡思妄想，就不會憶想懷念；不憶想懷念，就沒有欲望；沒有欲望，就不會有愛憎；沒有愛憎，就不會嫉慳；不會嫉慳，那麼一切眾生就不會互相傷害了。」
接著，天帝釋又進一步問，用什麼方法才能滅除眾生的胡思妄想？佛陀教導說，應當對自己的喜、憂、捨；意念、語言、行為與需求保持清明不亂，遠離於那些有不良後果的，而多做增長善法的；眼、耳、鼻、舌、身、意等六根認識境界時也一樣，應當注意諸根律儀，清楚什麼應當遠離，什麼應當親近。
經過佛陀這一番解答，天帝釋解決了心中的疑問，不再迷惑、猶豫了，於是有感而發地告訴佛陀說：
「世尊！愛欲真是眾生的病啊！就像致命的腫瘤，也像箭、像刺一樣地令眾生痛苦不安。愛欲牽引著眾生往生，而有種種不同的果報。世尊！上面的疑惑，我曾經請問了許多其他外道、沙門、婆羅門，但都不得要領，直到聽聞了世尊的教導，才能明瞭。這個疑惑已經困擾我很久了，就像一支箭插在我的身上一樣令我不安，今天世尊已為我拔除這疑惑之箭了。」於是，天帝釋就向佛陀說明這個困惑的原委。原來，三十三天的天眾，也一直是期盼著佛陀的出世，但在找不到佛陀以前，他們只是得過且過，盡情地縱欲歡樂罷了，直到有一天，其中一位有大威德的天子，在他極其美妙的果報處命終時，才帶給天帝釋極大的震撼：一想到自己也會有這一天時，不禁毛骨悚然，對自己縱情五欲歡樂的生活，生起了憂慼與厭離，於是，只要看到在幽靜處禪坐的修行人，便以為是佛陀而前往拜見請教，直到遇見釋迦牟尼佛，才得到解決，所以顯得十分歡喜。
「帝釋！你以前也曾經這樣歡喜過嗎？」佛陀問
「世尊！以前在率領三十三天眾大敗阿修羅眾，戰果豐碩時，也曾經這樣的歡喜過。但是，那是靠刀杖獲得的，間雜著許多結怨、鬥爭、憎恨與嫉妒，今天的歡喜不一樣了，不但完全沒有這一些，還可以讓我通達覺悟、解脫與涅槃。」
於是，天帝釋在佛陀面前說，我今天已經證得初果，願當證得二果阿那含。而同行的諸天眾，也有許多和天帝釋一樣，遠塵離垢，得法眼淨，證入初果。
按語：
一、本則故事取材自《中阿含第一三四釋問經》、《長阿含第一四釋提桓因問經》、《長部第二一帝釋所問經》。
二、三十三天，《中阿含第一三四釋問經》、《長部第二一帝釋所問經》作「忉利天」。三十三天是義譯，忉利天是梵文音譯的略稱，在印度傳說中為欲界六天中的第二天。相傳佛陀的母親摩耶夫人，於命終後生於此天，佛陀曾在僧團成立後第七年夏天，來此天安居，為母說法三個月。
三、樂神，音譯為乾闥婆，在佛教，被歸列為「天龍八部」之一，是天帝釋屬下負責演奏音樂之神。相傳他們以香為食，身上也散發出香味，所以也稱為尋香神、香神、香音神、樂神、執樂天。「般遮翼」為音譯，《中阿含第一三四釋問經》、《長部第二一帝釋所問經》義譯作「五結」、「五髻」。
四、在印度的傳說中，阿修羅眾原先是住在須彌山頂的，但被天帝釋所領導的三十三天眾趕下山，須彌山從此就成為三十三天的國度了，不過，從此三十三天眾與阿修羅眾之間的戰爭，就經常不斷了，雙方都沒有好日子過，正應證了佛陀「戰勝增怨敵，敗苦臥不安」，「勝利以生怨，敗者苦難寢」的教說（《雜阿含第一二三六經》、《相應部第三相應第一四經》）。
五、《雜阿含第四五四經》說：「緣種種想生種種欲」，《增一阿含第三五品第九經》：「欲我知汝本，但以思想生。」（《增一阿含第三三品第三經》、《增一阿含第五一品第三經》亦同）都與本則故事中，佛陀的教說一致。
六、「嫉慳是因為愛憎而起，以愛憎為源。」愛與憎，表面上看起來是不相同的兩回事，但實際上是相同性質的，在我見、我執的指揮下，合意的，就有貪愛，不合意的，就有憎恨、憂愁。
七、本則故事中，又見佛陀「諸根律儀」的教導，但沒有詳細的說明。「諸根律儀」，即是「六根律儀」，也就是《雜阿含第二八一經》中說的「六觸入處律儀」：遇到合意的，不起貪愛黏著，遇到不合意的，「不畏、不惡、不嫌、不恚」。
八、在本則故事中，天帝釋不斷地向佛陀追問：「什麼原因？」、「根源在哪裡？」、「如何解決？」這正是佛法「四聖諦」中，「集諦」與「道諦」的探索。這樣一再地追問，正是徹底解決疑惑的必要過程。只有從多質疑中，才能真正地完成「斷疑」，而具備證初果的條件。佛陀對天帝釋的追問，沒有迴避，也沒有以「只要『信』就好」來回答，這正是佛教理性的性格展現。